對于加密圈的朋友而言，今年的雙十一想必會給他們留下深刻的印象——據(jù)媒體報道，11月11日，加密貨幣交易平臺FTX交易公司通過社交媒體發(fā)布公告稱，該公司和FTX集團其他附屬公司已經(jīng)按照美國相關(guān)法律啟動自愿破產(chǎn)程序。
作為圈內(nèi)第二大加密貨幣交易平臺，F(xiàn)TX的破產(chǎn)在加密圈引發(fā)了一次強烈的地震。事件迅速發(fā)酵后，比特幣、以太坊等加密貨幣價格紛紛跳水，其中比特幣價格最低價格更是跌穿了1.5萬美元。并且這還沒到頭，根據(jù)摩根大通策略師Nikolaos Panigirtzoglou分析，受FTX破產(chǎn)引發(fā)的一系列負面影響，比特幣的價格還將繼續(xù)下跌至1.3萬美元。
而對于整個加密圈而言，F(xiàn)TX破產(chǎn)造成的信任危機，恐怕還會鬼影一般繼續(xù)盤旋在圈子上空，在未來，加密圈要么面臨被市場納入監(jiān)管的命運，要么被疑心漸起的玩家拋棄，而那個前衛(wèi)的“去中心化”故事，恐怕是講不了多久了。
全球第二大加密貨幣交易所，沒了
FTX破產(chǎn)后，最先響徹圈子里的是各路幣圈KOL那清脆的打臉聲。
加密投資機構(gòu)HashKey Capital的投資經(jīng)理Rui11月6日在推上的那句話還在幣圈玩家的耳邊回響：“我不認為（FTX）短期內(nèi)會出現(xiàn)暴雷的情況。”而大橙子、Benson等一眾幣圈KOL不久前也是信誓旦旦站邊FTX。
不過， FTX的暴雷也確實來得突然，讓人缺乏心理準備。從11月2日,加密市場新聞網(wǎng)站Coindesk報道量化加密貨幣基金Alameda Research的資產(chǎn)負債表上有高達61.12億美元FTX發(fā)行的FTT代幣，到FTX啟動自愿破產(chǎn)程序，也不過短短十天不到的時間而已，別說圈外人看得糊涂，幣圈玩家自己估計也難撥開迷霧。
那么，F(xiàn)TX這家占據(jù)著幣圈交易所第二把交易的公司，究竟怎樣走到破產(chǎn)這一步的呢？
故事從11月2日Coindesk關(guān)于Alameda Research的爆料說起。
Alameda Research是專注于加密資產(chǎn)做市和初創(chuàng)加密公司的風投基金，其創(chuàng)始人為Sam Bankman-Fried（以下簡稱SBF），而此人也正是FTX 交易所首席執(zhí)行官。
去年10月，SBF在宣布退出Alameda Research的管理，表示將專心關(guān)注FTX的發(fā)展，希望市場能將FTX和Alameda視作兩家獨立的企業(yè)，但在Alameda Research的資產(chǎn)負債表被爆出有大量資產(chǎn)和抵押品都是FTX平臺自己發(fā)行的加密貨幣FTT之后，兩家公司間的關(guān)系似乎沒有斷得像SBF表現(xiàn)得那么干凈。
FTX 交易所首席執(zhí)行官Sam Bankman-Fried
而此消息一出，圈內(nèi)立刻對于FTT的流動性感到擔憂，鯨魚玩家（擁有大量加密貨幣的用戶）開始出售FTT，不久后，全球交易量最大的加密貨幣交易所幣安（Binance）的聯(lián)合創(chuàng)始人何一也表示已賣出20%FTX股權(quán)，F(xiàn)TT的幣價順勢下滑。據(jù)外媒報道，在短短3天時間里，投資者從FTX的交易所撤出了60多億美元。
由于圈內(nèi)此前已有加密資產(chǎn)管理公司三箭資本（3AC）破產(chǎn)的案例在，再加上Alameda Research和FTX雙方均沒有及時給出信服的回應，此時圈內(nèi)關(guān)于FTX的質(zhì)疑聲愈發(fā)尖銳，而到了11月6日，幣安CEO趙長鵬在推上公開表示幣安交易所將選擇清算其投資組合中剩余的FTT。
幣安這番操作一出，幾乎坐實了FTX存在極大風險，以此為拐點，市場上開始出現(xiàn)了大規(guī)模拋售FTT的情況，F(xiàn)TT的幣價開始進一步下跌。面臨如此壓力，SBF也有些坐不住了，開始發(fā)推請求幣安能夠收購FTX，但幣安方面在當天審查FTX的財務(wù)狀況后，迅速地放棄了收購計劃，而此時FTX這顆雷算是徹底被點爆了，9日當天FTT幣價暴跌90%，SBF在一夜之間蒸發(fā)了146億美元身家。
加密圈第二大的交易所，就這么轟然倒塌。
而這還不是事件的尾聲。FTX崩潰后，恐慌在圈內(nèi)蔓延，不少基金經(jīng)理直言無法繼續(xù)將加密貨幣作為投資組合多樣化工具，而幣圈玩家也紛紛開始拋售手中的加密貨幣退場，比特幣、以太坊等加密貨幣受到波及，幣價跌跌不休。對于幣圈剩下的鯨魚玩家和交易所而言，想收拾這一地雞毛，恐怕不會是一件容易事。
當人們涌向平臺，去中心化真的不是笑話嗎？
雖然加密貨幣背靠區(qū)塊鏈技術(shù)，以“去中心化”為賣點，對其安全性和匿名性大加宣傳。然而，近年來，從加密貨幣到NFT，我們依舊能看到各式各樣數(shù)字資產(chǎn)失竊的新聞，比如說今年5月周董被盜走的猴子頭像NFT，導致數(shù)字資產(chǎn)的安全性飽受質(zhì)疑。
事實上，雖然理想化的加密貨幣可以實現(xiàn)點對點交易，除持有者因個人原因泄露私鑰或者助記詞外，并不會有太大的安全問題，但在現(xiàn)實的加密圈，人們進行虛擬貨幣的交易并沒有那么理想化。
要知道，雖然去中心化的概念的確屬于加密貨幣，但它是屬于身為“傳統(tǒng)貨幣的新型代替品”的加密貨幣，而非如今完全淪為科技感與時髦值拉滿的投機商品。
眼下，為了及時了解行情、高效交易數(shù)字資產(chǎn)、節(jié)省手續(xù)費，大部分的加密圈玩家在進行加密貨幣買賣時都會選擇中心化的交易所，對此一位幣圈玩家在Telegram上如此吐槽道：“事到如今，加密貨幣再繼續(xù)用去中心化或者安全性之類說辭來給自己貼金，只會顯得有些諷刺?！?/p>
不過，最要緊的還是中心化的平臺，也沒能給用戶帶去更好的體驗和保障。尤其是在安全性方面，這些平臺無論大小，始終存在被攻擊的可能，事后維權(quán)更是難上青天。
事實上，在不久前的10月，幣安就因“跨鏈橋”漏洞被黑客攻擊，損失了約1億美元， 而區(qū)塊鏈分析公司Chainalysis發(fā)布的報告顯示，2022上半年，加密貨幣交易所被黑客竊取的加密貨幣價值超過22億美元，可謂刻骨銘心。
中心化交易所并不安全
此外，在加密圈里還存在著不少本身就存在運營問題的平臺，從挪用用戶數(shù)字資產(chǎn)，到利用平臺發(fā)行的加密貨幣收割用戶，能坑投資者的方式幾乎排著隊地使，更讓投資者頭疼心寒。
在FTX破產(chǎn)之后，很多分析師預計加密貨幣交易平臺此后將會迎來一部分監(jiān)管政策，而這似乎再次戳了當下加密貨幣的痛處——投資者利用著加密貨幣不易被監(jiān)管的特性大炒其價值，結(jié)果到頭來還是需要市場介入來維持圈子生態(tài)穩(wěn)定可靠。
在2008年的時候，一名叫做“中本聰”的神秘人士在一個密碼學討論組發(fā)表了一篇研究報告，將“去中心化”的加密貨幣概念帶到了現(xiàn)實之中，在當時，加密貨幣作為極客挑戰(zhàn)世界金融秩序的狂想，加上本身概念也比較晦澀難懂，導致一直沒能走進主流視野，而其直接產(chǎn)物比特幣也只是無名小卒，贈送比特幣的網(wǎng)站幾乎遍地都是，人們完全想象不到這東西會成為未來的“數(shù)字黃金”。
然而，在其不穩(wěn)定的價格、備受暗網(wǎng)喜愛的匿名性、顛覆性十足的故事等一系列要素的加持之下，十年間比特幣潛力盡顯、不斷增長，直到最近幾年，它又因為涉及和名人明星相關(guān)的詐騙事件出圈，以及被以特斯拉CEO、推特頂流網(wǎng)紅埃隆·馬斯克為首的一眾科技和金融界的大佬“帶貨”，熱度迅速升溫，成為了令人瞠目結(jié)舌的財富傳說。
而事情也就是在此時發(fā)生了變化。隨著越來越多的投資者慕名進入圈子，加密貨幣開始“變質(zhì)”，新入場的投資者幾乎完全不在意加密貨幣依靠去中心化性質(zhì)挑戰(zhàn)傳統(tǒng)金融體系的故事，只是將加密貨幣視作一種比傳統(tǒng)股票、基金更具前景的投資產(chǎn)品。
但諷刺的是，作為投資產(chǎn)品，加密貨幣不易監(jiān)管的特性確實為人們增加了更多的想象空間，讓它們有了更多增長的可能，然而，加密貨幣所面臨風險和危機也遠遠超過其他投資產(chǎn)品。當黑客入侵、平臺暴雷等負面事件發(fā)生得越來越頻繁后，在全球經(jīng)濟下行的大背景下，必然會有更多的投資人選擇將錢投到更加穩(wěn)健的投資產(chǎn)品上。
加密貨幣想要繼續(xù)留下投資者，就有兩條路可走，一是轉(zhuǎn)向去中心化的交易所，但去中心化的交易所會使投資人承擔更多的手續(xù)費和交易損失，體驗不佳難以吸引如今的主流玩家，而第二條路就是市場針對中心化交易所出臺更多監(jiān)管政策來降低平臺暴雷風險，而一旦加密貨幣走到這一步，它還能靠什么來維系投資者的信任呢？
娛樂化炒作，讓加密貨幣變得越來越“兒戲”
FTX的暴雷，讓投資者的視野聚焦到了中心化平臺上，然而，加密貨幣的問題，遠遠不止局限在這一點上。
眼下，人們對于加密貨幣的認知總體來說還比較有限，對于幣圈玩家口中念叨的各種術(shù)語，圈外人和新手玩家更多處在一種“不明覺厲”的懵懂狀態(tài)，而這種信息差催生了當下圈子里的各種亂象，其中比較突出的，就是“炒作造神”。
和背靠實際存在的企業(yè)的股票或者基金不同，加密貨幣缺乏價值支撐，價格波動具有很強的投機性。馬斯克帶火狗狗幣就驗證了這一點。
馬斯克帶火狗狗幣
而其他名人、網(wǎng)紅雖然沒有馬斯克這樣的家底和在社交媒體上的影響力，但差不多也能用同樣的方式對加密貨幣或者其他數(shù)字資產(chǎn)的價格造成影響，這使得這些數(shù)字資產(chǎn)仿佛是加密圈KOL和鯨魚玩家手中的提線人偶。
而除了KOL和鯨魚玩家肆意操縱數(shù)字資產(chǎn)價值外，加密圈“炒作”風氣的盛行，還導致了更多新型的騙局。
比如說，在今年7月末，一個名為《回村三天，二舅治好了我的精神內(nèi)耗》的視頻出現(xiàn)在了互聯(lián)網(wǎng)上，一舉奪得各大社交媒體熱搜頭條，而這股“二舅”風潮，很快便吹到了加密圈，不久后，一款名為second uncle coin（二舅幣）的數(shù)字貨幣橫空出世，打著“為二舅的養(yǎng)老提供保障，營銷錢包將全部捐贈給二舅的活動場所”的旗號在短短數(shù)日內(nèi)圈錢近千萬，就當一眾幣圈玩家期待著加密貨幣能借此機會展現(xiàn)神威，讓社會看到其價值，吸引更多玩家入局時，二舅幣卻暴跌超99.7%，項目被認定為是在圈錢套利。
對此，幣圈玩家張爍向鋅刻度表示：“發(fā)行加密貨幣沒有技術(shù)難度，只要連接上互聯(lián)網(wǎng)，5分鐘就能造出一個來，而又由于加密貨幣本來就沒有穩(wěn)定價值，價值完全取決于投資者對于項目的信任，這就導致圈子里不斷出現(xiàn)對于加密貨幣非理性的追捧，以及各種蹭熱度博眼球的行為?！?/p>
“就像剛剛說過的那樣，價值完全取決于投資者對于項目的信任，也就是只有投資者相信它有價值它才能有價值，而隨著這兩年各種亂象頻出，以及這次FTX的暴雷，對于整個加密圈而言就是一次巨大的信任危機，而當投資者不再相信加密貨幣的未來，選擇套現(xiàn)跑路，加密貨幣也就將淡出歷史舞臺了?！睆垹q感嘆道。