今年總體增長疲軟背景下，降本增效幾乎成為三季度各家大廠財報的主旋律，燒錢搶規(guī)模已是過去式，一輪又一輪的裁員讓互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)寒風凜冽。
與此同時，從移動互聯(lián)網(wǎng)到產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，大廠們在大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、元宇宙等新興技術(shù)領(lǐng)域競相爭逐，試圖抓住未來核心競爭力的金鑰匙，互聯(lián)網(wǎng)公司的“軍備競賽”從未停止。
勒緊褲腰帶的互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭們，還有誰在加碼科技投入？下一個增長點會在哪里？
阿里、騰訊大手筆，每月豪擲50億
上個月，中國互聯(lián)網(wǎng)協(xié)會公布“2022年中國互聯(lián)網(wǎng)綜合實力企業(yè)”的前百強名單，從企業(yè)規(guī)模、盈利、創(chuàng)新能力、成長性、風險防控和社會責任等6大維度考量，騰訊、阿里巴巴不出所料領(lǐng)銜前二。
據(jù)億歐整理統(tǒng)計，2022年三季度，十家知名互聯(lián)網(wǎng)科技公司研發(fā)投入總額為609.2億元，平均研發(fā)投入額為60.9億元。
阿里巴巴與騰訊處于遙遙領(lǐng)先的第一陣營，兩家企業(yè)單季度研發(fā)投入都超過了150億元，單月投入甚至超過部分互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的季度投入總額。
從過往數(shù)據(jù)來看，阿里巴巴與騰訊始終對科技研發(fā)投入毫不吝嗇，盡管今年整體形勢不佳，兩家大廠研發(fā)投入金額依舊遠超疫情前的水平。
從財報數(shù)據(jù)來看，騰訊雖然三季度研發(fā)費用略低于阿里，但同比增長9.9%，且前三季度總投入金額已比阿里多出50億元，全年費用反超阿里是基本可以肯定的。
此外，財報統(tǒng)計的研發(fā)費用大多以研發(fā)人員薪酬及股權(quán)激勵為主，如果算上自身投資布局等，兩家大廠的科技投入金額只會更高。
今年5月的2022財年四季度業(yè)績電話會上，阿里集團首席財務官徐宏披露，阿里巴巴過去一年技術(shù)投入超過1200億元，并表示三年來這一數(shù)字一直在穩(wěn)步增長。
有一點耐人尋味的是，騰訊在今年3月公布2021年報時表示，2019-2021年的研發(fā)支出已超1200億元。
2019-2021年，阿里巴巴研發(fā)費用均高于騰訊，主要在于對云業(yè)務的提前布局，騰訊云則從2018年開始發(fā)力，加速加大科技投入，逐鹿“云”賽場。
高投入也帶來了高回報，阿里云是國內(nèi)首個實現(xiàn)盈利的云服務提供商，截至2022年9月30日的季度營收首次突破200億元，經(jīng)調(diào)整EBITA為4.34億元，目前已經(jīng)連續(xù)兩年實現(xiàn)盈利。
騰訊三季度財報重點提到支持全鏈路國產(chǎn)化的騰訊專有云TCE，已是金融行業(yè)落地案例最多、規(guī)模最大的專有云解決方案，還服務了政務、交通、工業(yè)制造、傳媒等行業(yè)的上云需求。
不過從整體趨勢上，可以明顯看到，兩家巨頭在研發(fā)投入方面愈發(fā)謹慎，兩位數(shù)增長已是過去式。主要原因可能在于員工相關(guān)費用減少。今年前九個月，騰訊共減少5423名員工，阿里巴巴凈減少15413名員工，裁員成為冷冬下的普遍選擇。
對外投資同樣有所縮水，騰訊投資2022年到目前為止有89起投資事件，是2015年以來最少的一年，投資動作與往年相比大幅下降。
與總體趨勢相似，京東將成本控制作為本季度的工作重點，這位“穩(wěn)健型”選手近兩年季度研發(fā)投入基本保持在40億元左右，在營收持續(xù)兩位數(shù)增長的情況下，研發(fā)費用占比始終處于較低水平。
盡管京東方面表示，從2017年提出面向技術(shù)轉(zhuǎn)型以來，截至2022年三季度末，京東體系在基礎(chǔ)科學和技術(shù)研發(fā)上的累計投入已超過900億元，與老對手阿里相比，只能說是“小巫見大巫”。
阿里騰訊家大業(yè)大，每月豪擲五十億不在話下，京東營收排行第一，研發(fā)占比不足2%并非關(guān)注重點，那么其他互聯(lián)網(wǎng)大廠如何平衡研發(fā)與利潤？
細分賽道強中手，專注一畝三分地
在騰訊阿里之外，互聯(lián)網(wǎng)細分領(lǐng)域的領(lǐng)先者們，大多選擇在已有“良田”里深入開墾。
本地生活服務平臺美團繼續(xù)深耕自動配送領(lǐng)域，為日益增長的騎手配送成本找尋解法，三季度研發(fā)支出同比增長14.9%至54.1億元。
截至2022年11月，美團無人機配送已在5個商圈落地，航線覆蓋18個社區(qū)和寫字樓，可為近2萬戶居民服務，并且完成面向真實用戶的累計訂單超10萬單。
2021年10月，美團正式提出全新的“零售+科技”戰(zhàn)略，并在隨后半年多時間持續(xù)加大關(guān)鍵領(lǐng)域科技研發(fā)投入。
依靠農(nóng)產(chǎn)品異軍突起的拼多多，盡管在十家互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)中研發(fā)投入排名靠后，三季度研發(fā)費用同比增長11.4%至27億元，已創(chuàng)下歷史新高。
接下來的路，拼多多依舊在農(nóng)田里摸索。去年8月24日，拼多多宣布設(shè)立100億元的農(nóng)業(yè)科技專項。拼多多董事長兼首席執(zhí)行官陳磊表示：“我們在第三季度繼續(xù)深化價值創(chuàng)造，將增加研發(fā)投入以進一步提高供應鏈效率和農(nóng)業(yè)數(shù)字包容性?！?/p>
網(wǎng)易三季度研發(fā)費用微增2.9%達到39.7億元，研發(fā)投入占營收比例擴大至16%，前三季度，網(wǎng)易累計研發(fā)投入近110億元。游戲業(yè)務營收占比高達77%的網(wǎng)易，技術(shù)創(chuàng)新成果也更多用于游戲。
比如，率先應用諸多全球頂尖圖形引擎技術(shù)的《永劫無間》成為唯一常居Steam暢銷榜前十的國產(chǎn)游戲；太空題材手游《無盡的拉格朗日》中應用了HDR全局光照、環(huán)境反射、高面模型等行業(yè)領(lǐng)先技術(shù)。
對于美團、拼多多、網(wǎng)易而言，主營業(yè)務的盈利能力已得到驗證，對所處細分賽道的技術(shù)投入能夠穩(wěn)固其已有優(yōu)勢，將標簽貼得更牢固，以求在未來進一步拉開競爭差距。而對于還沒有盈利的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)來說，想要加大研發(fā)，可能就心有余而力不足了。
互聯(lián)網(wǎng)中廠，第一任務活下來
持續(xù)虧損的互聯(lián)網(wǎng)中廠，面對這個寒冬更加難捱。
在這十家互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)中，B站是研發(fā)費用增速最高的一家，三季度研發(fā)開支為11億元，同比增加43.5%。B站財報解釋，研發(fā)增長主要是由于研發(fā)人員增加以及服務器及設(shè)備折舊開支增加所致。
但是B站明顯沒有進一步加大科研投入的打算，B站董事長兼CEO陳睿在財報電話會上強調(diào)，在2024年實現(xiàn)盈虧平衡的目標不會有變化，減虧已經(jīng)成為公司最重要的工作之一。
財報顯示，B站三季度凈虧損17.2億元，較上年同期收窄36%。
12 月 6 日最新消息，B站已啟動系統(tǒng)性降本增效行動，多項措施預計能夠節(jié)省超 20 億元成本，同時內(nèi)部開啟新一輪裁員，主要涉及直播、漫畫、主站等業(yè)務，可見管理層扭虧決心之大。
同賽道的快手則已經(jīng)在三季度掄起“大刀闊斧”， 研發(fā)費用相比去年同期的42億元減少約16.2%至35億元，主要是由于雇員福利開支減少。銷售及營銷開支則削減更多，同比下降17.1%，占總收入的百分比由53.8%銳減至39.5%。
效果也已反映在財報中，快手三季度凈虧損27.1億元，比上年同期收窄61.7%，調(diào)整后凈虧損6.719億元，比上年同期收窄85.4%。
在這十家互聯(lián)網(wǎng)公司中，快手與B站的營收規(guī)模處于倒數(shù)，但研發(fā)占比排名靠前。兩家公司長期處于虧損狀態(tài)，飽受資本市場質(zhì)疑，急需證明盈利能力，主營業(yè)務又并不依賴技術(shù)迭代，大力削減研發(fā)投入也就并不奇怪了。
快手、B站在網(wǎng)絡(luò)視頻領(lǐng)域仍有突破空間，而主賽道已經(jīng)到頂?shù)拇髲S們，是如何發(fā)揮研發(fā)實力的？
主業(yè)到頂，去新賽道搏未來
百度、小米選擇的路就是另謀出路，在新技術(shù)領(lǐng)域?qū)ふ宜{海。
“BAT”曾經(jīng)的帶頭人百度已經(jīng)布局AI多年，其三季度的研發(fā)費用為58億元，同比下降7%，研發(fā)占比為17.7%，僅次于B站。
即便三季度研發(fā)費用因裁員下降，百度方面稱其科研投入為“壓強式、馬拉松式”，會專注于百度智能云和自動駕駛等技術(shù)領(lǐng)域的長線投資。
今年9月，百度智能云還發(fā)布了全新戰(zhàn)略“云智一體，深入產(chǎn)業(yè)”及“云智一體3.0”架構(gòu)，工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)平臺開物已與超過22個行業(yè)的300多家標桿企業(yè)建立合作。
三季度，百度自動駕駛出行服務平臺蘿卜快跑供應的無人駕駛出行服務訂單超過47.4萬單，同比增長311% 及環(huán)比增長65%，商業(yè)化進程加速。
百度目前押注最多的自動駕駛業(yè)務暫時還沒有強勁的互聯(lián)網(wǎng)競爭對手，能否在未來替代逐漸式微的搜索業(yè)務成為業(yè)績引擎猶未可知。
另一個想要通過研發(fā)突破原有業(yè)務范圍的企業(yè)，是小米。
一心想要造車的小米三季度研發(fā)開支增長25.7%至40.7億元，增速僅次于B站，且今年8月雷軍曾表示，未來五年小米將累計投入研發(fā)費用1000億元。
截至今年9月底，小米員工總?cè)藬?shù)從二季度的32869人擴招至35314人，環(huán)比新增2445人，其中九成是研發(fā)人員。
造車，是小米未來的宏偉藍圖，卻也為其帶來沉重的業(yè)績壓力。財報數(shù)據(jù)顯示，三季度小米智能電動汽車等創(chuàng)新業(yè)務費用為8.3億元。
前三季度，小米在造車業(yè)務上已投入18.6億元。財報電話會上，小米總裁王翔樂觀表示，小米有信心在2024年實現(xiàn)電動車正式量產(chǎn)。
第一家互聯(lián)網(wǎng)車企還沒有出現(xiàn)，想要在與傳統(tǒng)車廠和造車新勢力的競爭中取勝，小米的路還有很遠。
即便面臨寒冬，這十家互聯(lián)網(wǎng)大廠平均每月研發(fā)費用合計超過200億元，一定程度上影響著中國科技公司未來的發(fā)展方向。不過，國內(nèi)研發(fā)投入最高的科技公司并不在互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)之中。
互聯(lián)網(wǎng)科技公司，to be科技公司
數(shù)據(jù)顯示，華為2022年前三季度研發(fā)費用達1105.81億元，超過阿里巴巴與騰訊前三季度投入金額總和，研發(fā)占比超出25%。
而放眼海外，F(xiàn)AAMG五大互聯(lián)網(wǎng)科技巨頭中，投入最高的亞馬遜三季度研發(fā)和基建費用達194.85億美元，同比增長35.5%，相對投入最少的微軟三季度研發(fā)支出為66.28億美元，同比增長18.4%。
盡管統(tǒng)計方式或類目可能有所不同，目前來看國內(nèi)科技公司的科技投入相較海外領(lǐng)跑者仍有明顯差距。
當下互聯(lián)網(wǎng)寒冬之際，阿里騰訊們需要做的，一是節(jié)衣縮食，優(yōu)化成本結(jié)構(gòu)，提高運營效率，二是另辟蹊徑，反壟斷壓力之下找尋新增長點，三是充分擁抱政策，脫虛向?qū)崳涯抗馔断蛴部萍紕?chuàng)新。
等到宏觀經(jīng)濟趨穩(wěn)、市場預期好轉(zhuǎn)，想要贏得更寬廣的市場、更強的競爭力，進一步擴大研發(fā)投入仍是大廠的必選項。